Индексная торговля с BitMEX

Само собой разумеется, что крипторынки могут быть нестабильным. В зависимости от вашей стратегии это может способствовать как выгоде, так и краху. Однако, независимо от вашего аппетита к риску, всегда рекомендуется диверсифицировать свой портфель – и делать это правильно.

Сегодня многие рассматривают диверсификацию как распределение инвестиций по разным классам активов, но для управления рисками по-прежнему важна диверсификация в рамках одного класса активов: она способна смягчить влияние колебаний цен, характерных для одного базового актива. Но что делать, если у вас нет времени управлять несколькими криптовалютными контрактами? Возможно, ваш вариант – индексная торговля.

Тут нужно прояснить, что такое «индекс корзины». Хороший способ понять эти продукты - вернуться туда, где они родились: в мир традиционных финансов.

Краткая история корзины индексов в TradFi

«Dow просел на 50 пунктов», «General Electric вышла из-под контроля Dow», – вероятно, вы слышали в новостях утверждения, подобные приведенным выше, и, возможно, задаетесь вопросом, что это вообще значит.

Здесь под Dow понимается промышленный индекс Доу-Джонса, основанный Чарльзом Доу в 1896 году. Доу - это взвешенное представление выбранной группы акций, также известное как индекс. Первоначально индекс состоял всего из 12 компаний, а сейчас в него вошли 30 компаний из основных секторов экономики США. Эти компании выбраны для включения в Dow, потому что они считаются лидерами рынка в своих отраслях.

И индекс лидеров рынка - не единственная корзина, которую вы найдете.

Индекс корзины может быть сформирован, если базовые элементы связаны с центральной темой, соответствуют определенным критериям или входят в одну отраслевую группу. Вы увидите множество индексов корзины в акциях, валютах и других классах активов. Таким образом, индекс корзины вместо того, чтобы сосредоточиться только на показателях одного базового актива, помогает инвесторам оценить общую эффективность всего рыночного сегмента.

Индексная торговля

Алиса хочет работать на фондовом рынке США, но не может решить, какие именно акции покупать. Вместо того, чтобы вкладывать все свои средства в деятельность одной компании, она решает торговать SPDR S&P 500 ETF, который отслеживает S&P 500 - рыночный индекс, состоящий из 500 крупнейших публично торгуемых компаний США. Продав корзину этих компаний, Алиса  диверсифицировала свое присутствие на рынке США по сравнению с торговлей небольшим количеством компаний. Это может  уменьшить ее убытки, если динамика цен одной из немногих этих компаний будет отличаться от рыночной в целом.

Боб, с другой стороны, не хочет торговать только какой-либо крупной компанией – ему желательно быть в сфере высоких технологий. Вместо того, чтобы разделить свои средства на несколько контрактов, Боб решает торговать iShares Global Tech ETF - индексом, состоящим из глобальных акций в технологическом секторе.

Алиса не знала, какой именно фирмой торговать, а Боб не хотел иметь дело с хлопотами, связанными с торговлей несколькими различными акциями, которые он хотел выставить. Однако в обоих случаях индекс корзины удовлетворил их потребности.

Приведенные выше примеры относятся к корзине акций, другие популярные индексы корзины включают индексы для валют, такие как индекс DXY и индекс MSCI Emerging Markets Currency.

А как насчет криптовалют?

Индексы корзины с BitMEX

Несмотря на то, что торговые контракты, основанные на индексах корзины в мире криптовалют, распространены в мире TradFi, их можно найти только на очень небольшом количестве криптобирж.

«Мы хотим это изменить, – сообщается в официальном блоге биржи BitMEX. – Вот почему мы недавно разместили индексы .BALTMEX и .BDEFIMEX, которые отслеживают рынки Altcoin и DeFi соответственно. Мы также запустили контракты бессрочного свопа ALTMEXUSD и DEFIMEXUSD, которые ссылаются на эти индексы корзины. Это означает, что у пользователей BitMEX теперь есть способ получить широкое присутствие на рынке без необходимости манипулировать несколькими сделками. Мы построили наши индексы, анализируя криптовалюты, которые, на наш взгляд, имеют надежные данные о ценах и объемах. Оттуда мы выбираем начальные составляющие для наших корзин на основе темы индекса и рыночной капитализации каждой монеты. 10 лучших токенов по каждой теме составляют наш индекс».

Полный список токенов и вес каждого индекса корзины можно посмотреть в блоге BitMEX. Там утверждается, что биржа, чтобы учесть постоянно меняющийся рынок,  постоянно отслеживает эффективность каждой монеты в  своих индексах корзины и может добавлять, удалять или корректировать вес определенных монет в каждой корзине, во время ежеквартальной перебалансировки или чаще, если появляется информация о конкретной монете, ее рыночной капитализации или ликвидности.

«Важно отметить, что мы устанавливаем ограничение на 20% к весу каждой монеты, чтобы в корзине не преобладали одна или две из них», – отмечается в блоге биржи.

Помните Алису из приведенного выше примера? Допустим, теперь она хочет окунуться в мир DeFi.

«Подобно торговым корзинам в мире TradFi, торговля нашим контрактом DEFIMEXUSD Perpetual Swap (на основе нашего индекса .BDEFIMEX.) предоставит Алисе доступ к 10 лучшим монетам DeFi по рыночной капитализации без необходимости торговать несколькими контрактами. Это так просто!», – утверждается на официальном ресурсе BitMEX.

Два в одном

Если вы считаете, что рынок Altcoin или DeFi будет двигаться в определенном направлении в будущем, теперь есть простой и легкий способ торговать этими секторами как единым целым на BitMEX.

«Вам больше не придется держать десять открытых позиций по разным монетам, наши простые бессрочные свопы ALTMEXUSD и бессрочные свопы DEFIMEXUSD сделают свое дело», – говорится в блоге BitMEX.

 Индексы корзины и контракты, основанные на них, предоставляют трейдерам простой и эффективный способ диверсифицировать свой портфель и работают точно так же, как и другие биржевые контракты с бессрочным свопом.

Эта статья призвана служить введением в мир торговли индексами корзины, но лучший способ научиться этому – взять и попробовать.

Хорошие новости: если вы еще не готовы использовать реальные средства,  на  платформе BitMEX Testnet доступны бессрочные свопы индексов корзины.

Любые мнения, выраженные выше, не должны служить основанием для принятия инвестиционных решений и не должны толковаться как рекомендация или совет для участия в инвестиционных транзакциях.