В течение многих лет лидеры отрасли, скептики и энтузиасты задавались вопросом, будет ли блокчейн когда-либо принят основными институтами, и если да, то когда? Что ж, этот день пришел и прошел, во многом благодаря возможности токенизировать активы в сети.
Технологии блокчейн в настоящее время играют жизненно важную роль во всех отраслях и продвигают бизнес вперед. Особенно в сфере финансовых услуг, блокчейны вносят огромный вклад в снижение трений, повышение эффективности и снижение затрат.
Токенизация активов - это процесс, при котором цифровое представление актива создается на блокчейне и используется для проверки и отслеживания подлинности и истории владения активом. Эта технология может быть применена практически к любому активу, включая ценные бумаги, недвижимость, произведения искусства и многое другое. Ценность токенизации заключается в применении надежных и эффективных возможностей блокчейна по ведению записей к любому активу в физическом мире.
Токенизация уже набирает обороты в основных кругах, такие финансовые гиганты, как Blackrock, Goldman Sachs, BNY Mellon и JP Morgan, внедряют технологию блокчейн в свои операции различными интересными и инновационными способами. Токенизация классов активов открывает новые возможности для дальнейшего повышения эффективности на рынках капитала, сокращая время транзакций и расчетов, одновременно повышая затраты и расширяя доступ для инвесторов всех видов.
Токенизированные сетевые активы открывают доступ к ликвидности на рынке, одновременно расширяя свободу и доступ инвесторов к формированию рынков капитала и участию в них. Традиционно неликвидные активы, такие как недвижимость или произведения искусства, могут повысить свою стоимость в процессе токенизации, что открывает двери для огромных возможностей для новых инвестиций. Например, в недавнем отчете, опубликованном Boston Consulting Group, рассказывается о том, как крупнейшая в Азии частная рыночная биржа ADDX начала делать это, используя программируемые смарт-контракты, построенные на блокчейне, для токенизации и дробления ценных бумаг с несколькими активами, включая частные акции, хедж-фонды, облигации и даже компании, находящиеся перед IPO. Используя настраиваемые смарт-контракты, ADDX смогла преодолеть сложные ручные процессы, которые ранее были необходимы при работе со сложными транзакциями, открыв возможность для мелких инвесторов принимать участие в вышеупомянутых транзакциях.
Фракционирование - ключевой аспект токенизации, который позволяет разделять доли любого товара через его токен на более мелкие части, что эффективно расширяет и демократизирует доступ к этим активам. Фракционирование предоставляет новый способ для большего числа инвесторов, чем когда-либо прежде, получить доступ к этим финансовым инструментам и возможностям.
Возможно, наиболее актуальной проблемой, с которой сталкиваются современные рынки и клиенты по всему миру, является невероятно высокий уровень трений, существующих в нашей финансовой инфраструктуре. Токенизация активов устраняет это противоречие, делая финансовые институты и инфраструктуру намного более эффективными с точки зрения времени, затрат и рабочей силы, в то же время расширяя доступ к рынкам капитала. Трения, которые в настоящее время преследуют наши глобальные финансовые рельсы, являются одним из крупнейших препятствий для формирования капитала и роста благосостояния, и во многих случаях это мешает участию мелких инвесторов. Однако, благодаря снижению затрат из-за уменьшения трений, вызванных технологией блокчейн и разделением активов, менее состоятельные инвесторы теперь смогут исследовать новые инвестиционные возможности, которые традиционно были бы для них недоступны, и участвовать в них.
Инвестиционно-банковский гигант Goldman Sachs также очень успешно использует технологию блокчейн для улучшения своей существующей финансовой инфраструктуры. В недавней статье в the Wall Street Journal, написанной генеральным директором Дэвидом Соломоном, Соломон рассказал о том, как Goldman Sachs организовал двухлетнюю цифровую облигацию на 125 миллионов долларов США для Европейского инвестиционного банка вместе с двумя другими банками, все на основе частного блокчейна. Без токенизированных активов в сети потребовалось бы пять дней, чтобы урегулировать транзакцию такого масштаба. Однако урегулирование заняло всего 60 секунд после того, как облигация была токенизирована в частном блокчейне. Способность сокращать время расчетов может и будет снижать издержки по всему миру для всех участников рынка, включая банки, клиентов и регулирующие органы, в конечном итоге делая рынки невероятно более эффективными.
Быстрое распространение токенизированных активов в различных отраслях промышленности за последние несколько лет является явным признаком того, что эта технология никуда не денется. Тем не менее, все еще существуют некоторые проблемы, стоящие на пути еще более широкого внедрения.
Одной из таких проблем является техническая сложность создания этих платформ. Криптография - непростая дисциплина для изучения, а создание разрешенных и частных блокчейнов для корпоративного использования - это грандиозное начинание. Этот уровень сложности и используемая относительно новая технология затрудняют руководителям действующих учреждений обновление своих и без того прибыльных систем и предприятий новыми инструментами, которые они, возможно, не до конца понимают. Однако теперь, когда несколько влиятельных бизнес-лидеров на мировых рынках объявили о своих собственных грандиозных успехах с помощью этой технологии, все спешат последовать их примеру. Даже мировые правительства, общеизвестно, что изменить институты труднее всего, лихорадочно изучают возможность токенизации своих национальных валют посредством создания цифровых валют центральных банков.
Учреждения от банков до правительств по всему миру имеют широкий доступ к самому удивительному механизму транзакций, который человечеству еще предстоит изобрести. Мы можем покупать и продавать буквально все на блокчейне. Это развитие технологий способствует не менее захватывающей эволюции финансовых услуг, которая приносит пользу пользователям на обоих этапах каждой транзакции. Преимущества этой технологии ошеломляющи, и по мере того, как внедрение технологии блокчейн продолжает развиваться и распространяться среди учреждений, мы можем продолжать с нетерпением ждать новых способов, которыми новаторы будут внедрять платформы токенизации для решения своих сложных бизнес-задач.
" 
