" Оба шага отражают осторожный пересмотр позиций в условиях перегретого рынка ИИ и высоких оценок.
Тиль через свой хедж-фонд Thiel Macro полностью вышел из позиции по Nvidia - радикальный шаг, который сократил долю Nvidia почти на 40% от общего фонда, и он идеально вписывается в более широкую перестройку инвестиций Тиля.
Тиль полностью вышел из Nvidia:
- Продал ~537 тыс. акций (около 40% портфеля фонда).
- Оставшиеся средства сосредоточены в 3-х компаниях: Tesla (39%), Microsoft (34%), Apple (27%).
Тиль меняет фокус с чистого AI-аппаратного гиганта (Nvidia) на платформенные компании с более устойчивыми доходами.
А Уоррен Баффет сделал редкий шаг и открыл позицию в Alphabet:
- купил ~17,9 млн акций класса A на $4,3 млрд.
- Это 10-я по величине позиция в портфеле Berkshire.
- Покупка совпала с сокращением доли в Apple и Bank of America, а также ростом наличных до рекордных $344 млрд.
Для Баффета, традиционно избегающего чистого tech, это редкий шаг в сторону компании с доминирующим положением в поиске и растущим облачным бизнесом.
Рынок интерпретирует их действия как сигналы:
- Снижение аппетита к рискам в чистом ИИ-железе (Nvidia).
- Предпочтение платформ с широкой экосистемой и предсказуемыми доходами.
- Готовность к возможной коррекции после года ралли.
Посмотрим, что будет в 4-м квартале— там будет больше ясности по устойчивости ИИ-тренда.
Ранее SoftBank плотностью вышел из Nvidia.
