Базельский комитет хочет ограничить риск цифровых активов банков
Базельский комитет по банковскому надзору предложил во время своей второй консультации по пруденциальному режиму криптоактивов, чтобы банки ограничивали свою подверженность так называемым криптоактивам Группы 2 всего 1% от их капитала 1-го уровня.
Цифровые активы группы 1 состоят из токенизированных традиционных активов, таких как синтетические акции, или активов с эффективными механизмами стабилизации, таких как регулируемые стейблкоины. Согласно новому предложению, на цифровые активы Группы 1 будут распространяться, по крайней мере, эквивалентные требования к капиталу, основанные на риске, в качестве традиционных капитальных активов в рамках текущего капитала, Базель III.
Тем не менее, криптовалюты, которые не соответствуют вышеуказанным требованиям, будут классифицированы как цифровые активы группы 2, которые теоретически будут включать в себя основные нестаблкоин, нетокенизированные криптовалюты, такие как биткоин и большинство альткоинов. Таким образом, банки смогут выделить только 1% от своего общего собственного капитала или чистой стоимости активов в длинных или коротких позициях по отношению к цифровым активам группы 2.
Кроме того, Базельский комитет рассматривает возможность принятия банками премии за риск в размере 1250% для цифровых активов Группы 2. Для сравнения, акции, как правило, имеют премию за риск от 20% до 150%, привязанную к их номинальным значениям, в зависимости от кредитного рейтинга компании. В соответствии с Базелем III, взвешенные по риску активы банка не должны превышать 10,5% от его капитала 1-го уровня для разумного кредитного плеча.
Этот шаг, вероятно, серьезно ограничит способность банков покупать волатильную криптовалюту в будущем, поскольку, ради аргументации, банку придется добавить в свой портфель взвешенные по риску активы на сумму 125 миллионов долларов за каждые 10 миллионов долларов, приобретенных биткоинов, что делает их гораздо менее прибыльными, чем активы с меньшими премиями, взвешенными по риску. Базель III - это международное нормативное соглашение, которое почти все финансовые учреждения в развитых странах должны соблюдать и обеспечивать соблюдение закона.